另一个大银行进入小金额贷款

“这是一个最大的发展几十年来金融包容性,”亚历克斯·霍洛维茨说,校长官皮尤的消费金融项目。

发薪日贷款——小,高利率贷款担保与借款人的下一个工资——通常目标几乎没有其他选择的人借钱。费用过高,保持着年均391%的比例税率,根据消费者金融保护局。与此同时,传统的个人贷款平均年度百分率在6%和36%之间。

因为他们获得借款人的支票账户,发薪日放贷者可以虹吸的钱来偿还贷款,借款人之前经常有机会来支付他们的账单或其他银行。从银行贷款提供救济的人往往无处可在财务困难时期。

“非银行,高成本的银行可能会失去客户的银行。这对消费者来说是个好消息,”霍洛维茨说,他撰写最近的报告在皮尤的趋势。

皮尤研究项目每年节省超过100亿美元的借款人,一旦大部分的数以百万计的顾客使用发薪日贷款开关使用银行的小金额贷款计划。

小金额的银行贷款是如何工作的

Flex在富国银行的贷款计划,人们可以借250美元或500美元。250美元的贷款有12美元的费用,和500美元的贷款有20美元的费用。贷款是无息,没有后期费用或隐藏的费用,富国银行在一份声明中说。整个过程可以在富国银行(Wells Fargo)的移动应用程序,完成现金出现在您的帐户在几秒内的请求贷款。借款人偿还贷款每月的四个分期付款——一个典型的发薪日贷款还款计划相去甚远,通常需要借款人偿还贷款借款后两到四个星期。

和没有信用检查;主要的资格要求与银行拥有一个帐户。

大多数银行”小金额贷款项目是这样的,虽然不同的收费结构。根据美国银行的计划,人们可以借5美元的费用为500美元。美国银行,这是第一个主要银行提供小金额贷款,收取6美元每100美元的借款费用。亨廷顿银行的项目提供了100美元和1000美元之间的小额贷款不收费但每月的利息费用,1%或12%的年利率。

你可能会想:是重新打包的贷款只是一种透支费吗?简短的回答是否定的。透支费通常是30美元左右,会自动从你的活期账户和一般早在几天,而不是几个月。和大多数透支费由人透支他们的账户每年20多倍,霍洛维茨说。在30美元,迅速加起来每年600美元的透支费。

当你在考虑对比费用和小金额贷款和透支你的账户之间的还款时间表,储蓄变得清晰。

“如果有人借了500美元三个月,他们支付不到一个透支费,“霍洛维茨说。“这是一个巨大的差异。非常小的透支贷款是解决方案的一部分,因为他们给人们一个更好的选择。”

最近推出了富国银行的计划,6个国家的10家最大的银行的分支机构提供小金额贷款,根据美国联邦储备理事会(美联储,fed)的数据。的两个最大的银行不提供小金额贷款大通银行和PNC银行。大通银行证实了这一点,他补充说:“我们总是检查我们的产品,以确保我们满足客户的需求”在一份声明中NerdWallet。PNC没有回复记者的置评请求。

结合,六大银行提供小金额贷款运行15289年国内分支机构,根据美国联邦储备理事会(美联储,fed)。但重要的是要注意,低收入社区-社区最受发薪日贷款失去比高收入的社区银行分支机构在2009年和2017年之间,在大萧条之后,根据从费城联邦储备银行的一项研究。和从2014年到2018年,银行关闭分支比他们多1915在低收入社区,每布隆伯格。

但由于这些贷款都可以在银行的移动应用,完全自动化,借款人不必住在获得这些贷款的银行分支机构。

“事实上,这些贷款可以通过移动网上银行意味着有人没有前往一个分支,“霍洛维茨说。“即使他们将不得不旅行几英里否则,他们没有获得这些贷款。”

另一个重要的考虑:很多人打不开的支票账户访问这些贷款。银行可以从历史的人否认开户透支费,负平衡或不需要维护账户余额。虽然二次支票账户可供这些客户,他们仍然错过了小金额贷款的好处。

“发薪日贷款的最大威胁”

是有原因的发薪日贷款一直是受欢迎的和可用的——尽管禁止18个州和华盛顿特区——尽管他们的证据确凿的掠夺行为:他们容易,几乎没有选择。因为发薪日贷款不需要信用检查,他们已经成为人们唯一可用的短期贷款较低或不存在的信贷。多数银行只需要一个有效的ID,全职工作的证明和开放的银行账户。

在发薪日贷款往往是广告作为意外费用快速缓冲资金,大约70%的发薪日贷款接受者使用现金租金和公用事业等经常性费用,根据皮尤慈善信托基金会的分析。发薪日贷款借款人的收入平均每年30000美元;58%的借款人有困难支付每月的账单,据分析。

与一个主要银行提供一个可行的选择,也可能刺激其他银行一样,它不是不切实际的想象未来的发薪日贷款不再垄断行业现金贷款。

从竞争的角度来看,商业银行的小额贷款可能造成的最大威胁发薪日贷款尚未出现,”霍拉维茨说道。

值得注意的是,银行几乎是第一个金融机构提供发薪日贷款选择。十年多来,信用合作社已经提供发薪日贷款替代或朋友,介于200美元和1000美元之间不能超过20美元的申请费。美国国家信用合作社管理局2010年创建伙伴”提供信贷工会成员与另一种高成本的发薪日贷款,“奥巴马政府在一份声明中称。

在fintech方面,预付现金移动应用程序像Earnin,戴夫和Brigit让用户借少量的钱从他们的薪水。这些应用程序不收利率,但可能收费进行快速交付或处理。许多应用程序要求用户包括小费。

银行创新的空间。2021年盟友银行消除所有透支费。索菲的透支不收费50美元或更少。虽然大通银行收取34美元每透支交易费用——一天三次,总共102美元——它不会开始收取费用,除非你的账户透支了超过50美元。

发现如果你的银行提供小金额贷款,打电话给你的银行,询问贷款提供给客户。如果你有银行的手机应用程序,检查,这些项目大多主要托管在银行的应用。

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